למי מיועד השירות?
לאנשי מקצוע ועובדים המרוויחים היטב, אך מרגישים שהכסף שלהם יכול וצריך לעשות יותר. לבעלי הון פנוי ומשקיעים כשירים, המחפשים פתרונות השקעה מתקדמים מחוץ לבורסה. למי שאין לו את הפנאי או הידע לנהל באופן אקטיבי את האחזקות הפיננסיות והפנסיוניות שלו. למי שמחפש ליווי פיננסי אובייקטיבי ושקוף, ששווה עבורו עשרות עד מאות אלפי שקלים בשנה באמצעות אופטימיזציה, חיסכון בעלויות ותכנון מס חכם.
תכנון פיננסי זה השירות בשבילך, וככל הנראה שווה עבורך עשרות אלפי שקלים בשנה לפחות.
מה זה בדיוק תכנון פיננסי בפוריה פיננסים?
- מקסום תשואות וניהול חכם: ניהול הכספים במוצרים היעילים ביותר. כך למשל, אנו נותנים עדיפות למוצרים כמו פוליסות חיסכון המאפשרים דחיית מס על פני קרנות נאמנות.
- מזעור דמי ניהול ועלויות: איתור וטיפול במוצרים יקרים ולא יעילים. לדוגמה, אנו יודעים לזהות ביטוחי מנהלים שגובים דמי ניהול גבוהים ופוגעים אנושות ברווח הצבירה, ולהתאים עבורם חלופות משתלמות.
- תכנון מס: ניצול מלא של כלים ממשלתיים, כדי לשלם כמה שפחות מס רווחי הון כחוק.
- פיזור סיכונים והשקעות אלטרנטיביות: שילוב נכסים לא סחירים שעשויים לייצר תשואה יציבה ללא קשר לתנודות הבורסה.
מהם החלקים העיקריים בתהליך?
- הרובד הפנסיוני – איסוף מידע, ניתוח ואופטימיזציה של כלל האחזקות: קרנות פנסיה, ביטוחי מנהלים, קרנות השתלמות וקופות גמל (כולל קופות גמל להשקעה).
- הרובד הפיננסי (שוק ההון) – ניתוח הצרכים, בניית תמהיל בתיקי השקעות פרטיים ופוליסות חיסכון, והתאמת רמת הסיכון (כגון שילוב בין מניות לאג"ח) לטווח ההשקעה.
- הרובד האלטרנטיבי – השקעה בנכסים לא סחירים, כגון חוב ונדל"ן מניב, שאינם פתוחים תמיד למשקיע הבודד, לצורך הגנה מפני תנודתיות השווקים.
מומחיות חסרת פשרות: מי מנהל את התכנון הפיננסי שלכם?
בחירת מתכנן פיננסי דורשת הסתמכות על אנשי מקצוע בעלי הסמכות מוכחות. התכנון הפיננסי בפוריה פיננסים מובל על ידי צוות מומחים בראשות יו"ר החברה, אור פוריה.
ההכשרה המקצועית והאקדמית של אור פוריה:
הסמכות פיננסיות: מחזיק ברישיון פנסיוני מטעם משרד האוצר וכן בתעודת מתכנן פיננסי בינלאומי. מדובר בהכשרה מקיפה הכוללת לימודי השקעות, מיסוי, תכנון פרישה ותכנון בין-דורי.
רקע אקדמי מהטכניון: בעל תואר שני בהצטיינות בהנדסת תעשייה וניהול, ותואר ראשון כפול בהצטיינות בכלכלה ובהנדסת תעשייה וניהול.
ניסיון מקצועי עשיר: ניסיונו כולל הקמה וניהול של קרן גידור, כהונה כנשיא מועדון ההשקעות של הטכניון, ופעילות כפרשן כלכלי קבוע בגופי התקשורת המובילים בישראל (ערוץ 13, כלכליסט, גלובס, דה מרקר ועוד).
לצידו של אור פועל צוות רחב הכולל מתכננים פיננסיים מורשים, כלכלנים, אנשי מחשוב ויועצים משפטיים.
כמה עולה תהליך התכנון הפיננסי?
אנו מאמינים בשקיפות ובהלימה מוחלטת של אינטרסים. פגישת התכנון ותהליך הליווי הפיננסי אינם כרוכים בתשלום שכר טרחה מצד הלקוח.
כיצד עובד מודל התגמול שלנו?
תשלום על ידי הגופים המוסדיים: שכר הטרחה של המתכנן הפיננסי משולם על ידי בתי ההשקעות, חברות הביטוח וגופי ההשקעות האלטרנטיביות שאליהם יועברו הכספים.
אינטרס משותף וזהה: מודל זה מבטיח שהאינטרס שלנו זהה לחלוטין לשלכם. ככל שיתרת הכספים שלכם תצמח, כך יגדל התגמול של החברה.
חיסכון בדמי הניהול: מאחר שהעבודה דרך מתכנן פיננסי חוסכת לבתי ההשקעות עלויות תפעול וכוח אדם, אנו מסוגלים לרוב להשיג עבורכם דמי ניהול נמוכים מאלו שתקבלו בפנייה ישירה.
בחירת מתכנן פיננסי דורשת הסתמכות על אנשי מקצוע בעלי הסמכות מוכחות. התכנון הפיננסי בפוריה פיננסים מובל על ידי צוות מומחים בראשות יו"ר החברה, אור פוריה.
ההכשרה המקצועית והאקדמית של אור פוריה:
הסמכות פיננסיות: מחזיק ברישיון פנסיוני מטעם משרד האוצר וכן בתעודת מתכנן פיננסי בינלאומי. מדובר בהכשרה מקיפה הכוללת לימודי השקעות, מיסוי, תכנון פרישה ותכנון בין-דורי.
רקע אקדמי מהטכניון: בעל תואר שני בהצטיינות בהנדסת תעשייה וניהול, ותואר ראשון כפול בהצטיינות בכלכלה ובהנדסת תעשייה וניהול.
ניסיון מקצועי עשיר: ניסיונו כולל הקמה וניהול של קרן גידור, כהונה כנשיא מועדון ההשקעות של הטכניון, ופעילות כפרשן כלכלי קבוע בגופי התקשורת המובילים בישראל (ערוץ 13, כלכליסט, גלובס, דה מרקר ועוד).
לצידו של אור פועל צוות רחב הכולל מתכננים פיננסיים מורשים, כלכלנים, אנשי מחשוב ויועצים משפטיים.
כמה עולה תהליך התכנון הפיננסי?
אנו מאמינים בשקיפות ובהלימה מוחלטת של אינטרסים. פגישת התכנון ותהליך הליווי הפיננסי אינם כרוכים בתשלום שכר טרחה מצד הלקוח.
כיצד עובד מודל התגמול שלנו?
תשלום על ידי הגופים המוסדיים: שכר הטרחה של המתכנן הפיננסי משולם על ידי בתי ההשקעות, חברות הביטוח וגופי ההשקעות האלטרנטיביות שאליהם יועברו הכספים.
אינטרס משותף וזהה: מודל זה מבטיח שהאינטרס שלנו זהה לחלוטין לשלכם. ככל שיתרת הכספים שלכם תצמח, כך יגדל התגמול של החברה.
חיסכון בדמי הניהול: מאחר שהעבודה דרך מתכנן פיננסי חוסכת לבתי ההשקעות עלויות תפעול וכוח אדם, אנו מסוגלים לרוב להשיג עבורכם דמי ניהול נמוכים מאלו שתקבלו בפנייה ישירה.
למה כדאי להימנע מניהול תיקים ישיר דרך הבנק?
ניהול השקעות ישיר דרך חשבון הבנק (תיק מנוהל) מייצר שרשרת של עלויות ועמלות נסתרות, אותן אנו מכנים אפקט "סבתא בישלה דייסה".
בתצורה זו, הלקוח נאלץ לשלם מספר רב של עמלות במקביל:
עמלות קנייה ומכירה לבנק.
עמלות קבועות (כגון דמי שמירת ניירות ערך).
דמי ניהול לבית ההשקעות שמנהל את התיק בפועל.
דמי ניהול כפולים על קרנות הנאמנות שנרכשות בתוך התיק.
עמלות הפצה לבנק ועמלות נאמן.
פגיעה בריבית דריבית: מעבר לעמלות, כל פעולת מכירה בתיק המנוהל יוצרת אירוע מס מיידי, דבר שמקטין את הקרן ופוגע משמעותית באפקט הריבית דריבית לאורך זמן.
התכנון הפיננסי שלנו נועד לחלץ את הכספים ממבנה עלויות דרקוני זה ולייעל את התיק בצורה מקסימלית.
אסטרטגיית השקעות המשלבת אלטרנטיבה ומיסוי
התכנון הפיננסי בפוריה מתחלק לשתי קטגוריות מרכזיות המייצרות פיזור אופטימלי:
1. שוק ההון מותאם מס
בניית תמהיל מדויק בשוק ההון תוך ניצול מקסימלי של הטבות ותיקוני מס. מטרה זו נועדה להבטיח תשלום מס מינימלי על הרווחים שלכם.
2. השקעות אלטרנטיביות
מגמה מובילה בעולם הפיננסים המאפשרת גיוון והשקעה מחוץ לבורסה. השקעות אלו מציעות תוחלת תשואה חיובית כמעט ללא מתאם לתנודות השווקים, ובכך הן מגבות את תיק ההשקעות בעיתות משבר. פוריה פיננסים מציעה גישה בלעדית למוצרי השקעה מוסדיים שעוברים מבחני נאותות קפדניים ושוטפים.
יתרון של קרן גידור
פוריה פיננסים אינה רק חברת תכנון פיננסי. קבוצתנו מנהלת קרן גידור בעצמה ומעניקה שירותי נאמנות ואדמיניסטרציה לקרנות השקעה החל משנת 2013.
היכרות מעמיקה וייחודית זו מאפשרת לצוות החברה לנתח מוצרים פיננסיים ברמת תחכום מוסדית, ולספק ללקוחות הקצה פתרונות השקעה המגובים במחקר אנליטי מעמיק.
בחירת מתכנן פיננסי דורשת הסתמכות על אנשי מקצוע בעלי הסמכות מוכחות. התכנון הפיננסי בפוריה פיננסים מובל על ידי צוות מומחים בראשות יו"ר החברה, אור פוריה.
ההכשרה המקצועית והאקדמית של אור פוריה:
הסמכות פיננסיות: מחזיק ברישיון פנסיוני מטעם משרד האוצר וכן בתעודת מתכנן פיננסי בינלאומי. מדובר בהכשרה מקיפה הכוללת לימודי השקעות, מיסוי, תכנון פרישה ותכנון בין-דורי.
רקע אקדמי מהטכניון: בעל תואר שני בהצטיינות בהנדסת תעשייה וניהול, ותואר ראשון כפול בהצטיינות בכלכלה ובהנדסת תעשייה וניהול.
ניסיון מקצועי עשיר: ניסיונו כולל הקמה וניהול של קרן גידור, כהונה כנשיא מועדון ההשקעות של הטכניון, ופעילות כפרשן כלכלי קבוע בגופי התקשורת המובילים בישראל (ערוץ 13, כלכליסט, גלובס, דה מרקר ועוד).
לצידו של אור פועל צוות רחב הכולל מתכננים פיננסיים מורשים, כלכלנים, אנשי מחשוב ויועצים משפטיים.
כמה עולה תהליך התכנון הפיננסי?
אנו מאמינים בשקיפות ובהלימה מוחלטת של אינטרסים. פגישת התכנון ותהליך הליווי הפיננסי אינם כרוכים בתשלום שכר טרחה מצד הלקוח.
כיצד עובד מודל התגמול שלנו?
תשלום על ידי הגופים המוסדיים: שכר הטרחה של המתכנן הפיננסי משולם על ידי בתי ההשקעות, חברות הביטוח וגופי ההשקעות האלטרנטיביות שאליהם יועברו הכספים.
אינטרס משותף וזהה: מודל זה מבטיח שהאינטרס שלנו זהה לחלוטין לשלכם. ככל שיתרת הכספים שלכם תצמח, כך יגדל התגמול של החברה.
חיסכון בדמי הניהול: מאחר שהעבודה דרך מתכנן פיננסי חוסכת לבתי ההשקעות עלויות תפעול וכוח אדם, אנו מסוגלים לרוב להשיג עבורכם דמי ניהול נמוכים מאלו שתקבלו בפנייה ישירה.
שאלות ותשובות
ברשותנו ידע מקצועי מלא המאפשר תכנון נכון של מס רווחי הון באמצעות אסטרטגיות חכמות: החל ממוצרים עם הטבות מס מובנות (דוגמת קרנות השתלמות), תיקוני וסעיפי מס (כגון סעיף 47, תיקון 190 וסעיף 125ד' המעניק פטור חלקי ממס לגמלאים ילידי 1948 ומטה), ועד דחיית אירועי מס באמצעות מעבר בין מסלולים בתוך פוליסות חיסכון.
ממש לא מדובר ב"זבנג וגמרנו" אלא בתהליך מתמשך. המתכנן הפיננסי עומד לרשות המשפחה בכל התלבטות, מלווה אירועים של קבלת כספים או צורך במשיכה, ויוזם קשר להתאמת התיק למצב השווקים.
ניהול השקעות דרך הבנק לרוב גורר עמלות כפולות (דמי משמרת, עמלות קנייה ומכירה ועמלות הפצה) ולא מאפשר ראייה כוללת של כלל נכסי המשפחה. במקביל, סוכן הביטוח ממקום העבודה מטפל לרוב במאות ואלפי לקוחות במקביל, ולכן יספק לרוב המלצות נקודתיות מבלי להבין באמת את התמונה המלאה מאחורי הקלעים הכוללת כספים נזילים והשקעות אחרות. לעומתם, מתכנן פיננסי מתמחה בבניית אסטרטגיית השקעות היקפית, השקעות אלטרנטיביות ותכנוני מס מורכבים.
תכנון פיננסי דורש רישיונות, אובייקטיביות, וניסיון מוכח. פוריה פיננסים היא אחת מקבוצות הפיננסים המקצועיות בישראל. החברה מפקחת על כ-8 מיליארד שקלים ומעסיקה כ-120 עובדים, מתוכם כ-40 מתכננים פיננסיים מורשים הפועלים בשני סניפים מרכזיים (חיפה ותל אביב). בראש הקבוצה עומד אור פוריה, בעל רישיון פנסיוני, מתכנן פיננסי בינלאומי (CFP) ובעל שלושה תארים בהצטיינות מהטכניון (כולל תואר שני), המשמש גם כפרשן כלכלי בגופי התקשורת המובילים בישראל. אנו פועלים מול כלל הגופים המוסדיים בשוק מתוך אובייקטיביות מלאה, ומתאימים לכל לקוח את המכשיר הפיננסי הנכון לו ביותר.
למרות שהשוק הישראלי הציג ביצועים חזקים ותקופות של עליות משמעותיות, רמות התמחור שלו הפכו לגבוהות, ולעיתים אף הגיעו למכפילים דומים או גבוהים מאלו של השוק בארצות הברית. חלק ניכר מהעליות הללו נבע מתנועות של נזילות ומומנטום, ולא בהכרח משיפור ברווחיות החברות. לכן, אנו ממליצים על פיזור גיאוגרפי חכם (הכולל את ארה"ב, אירופה והמזרח הרחוק) ולא להישאר בחשיפה של 100% לשוק המקומי, כדי לנהל את הסיכון בצורה מיטבית.
מבחינה כלכלית ארוכת טווח, הכיוון הבסיסי של המשק הישראלי תומך בהתחזקות השקל. זאת בזכות תעשיות ייצוא חזקות כמו הייטק, גז ותעשיות ביטחוניות שמכניסות מטבע זר לישראל. הוספת חשיפה דולרית ישירה לתיק של משקיע ישראלי (שכל ההוצאות וההתחייבויות שלו הן בשקלים) עשויה להגדיל את התנודתיות (סטיית התקן) של התיק ללא צורך. אמנם תיתכן קפיצה נקודתית בדולר עקב אירועים גיאופוליטיים, אך המגמה המבנית תומכת בשקל חזק.
השקעה פסיבית מחייבת את המשקיע לקבל בעצמו את ההחלטה מתי ואיפה להשקיע, מה שעלול להוביל לטעויות תזמון קריטיות. לעומת זאת, ניהול השקעות אקטיבי – למשל דרך מסלולים כלליים – מאפשר למנהלי השקעות מקצועיים להסיט כספים בזמן אמת בין מניות לאגרות חוב, ובין ישראל לחו"ל, בהתאם לשינויים בסיכון, בנזילות ובתמחור השווקים. בנוסף, מנהלים מקצועיים מבצעים מחקר עומק (כמו מודלים של DCF הפוך) כדי למצוא נכסים עם "שולי ביטחון" שהשוק הרחב עדיין לא תמחר.
התעשיות הביטחוניות הישראליות חוות ביקושי שיא והזמנות ענק בעקבות המצב הגיאופוליטי, תוך שימוש בטכנולוגיות מתקדמות כמו בינה מלאכותית ונשק מדויק. עם זאת, משקיעים צריכים להיות זהירים: חלק גדול מהאופטימיות ופוטנציאל הצמיחה הזה כבר מגולם כיום במחירי המניות הגבוהים של אותן חברות. לכן, השקעה בתחום דורשת ניתוח קפדני ולא רכישה עיוורת.
אנו ממליצים להיזהר מאוד. הרשתות החברתיות תורמות לאוריינות פיננסית, אך חלק גדול מהמידע מגיע מגורמים חסרי השכלה מקצועית או ניסיון בניהול השקעות. משקיעים רבים נוטים לקבל החלטות על בסיס "FOMO" (פחד מהחמצה) או להתאהב במניה מסוימת, במקום לבצע מחקר פונדמנטלי מעמיק וניהול סיכונים קר רוח, שהוא המפתח להצלחה לאורך זמן.
